Il prossimo giovedì 30 aprile alle 16:00 (UTC+2) apriamo agli investimenti il progetto Arianna, una nuova opportunità di debito immobiliare in Italia. Si tratta della terza operazione di Urbanitae nel Paese e della seconda nell’area di Forte dei Marmi, una delle destinazioni costiere di lusso più consolidate del Mediterraneo.
- 📅 Apertura agli investimenti: giovedì 30 aprile alle 16:00 (UTC+2)
- 🎙 Webinar del progetto: mercoledì 29 aprile alle 12:00 (UTC+2)
Durante questo webinar illustreremo tutti i dettagli del progetto e risponderemo alle domande degli investitori.
Un asset alberghiero in prima linea sul mare
Il progetto consiste nella concessione di un prestito mezzanino destinato a finanziare l’acquisizione e il riposizionamento dell’Hotel Arianna, un asset alberghiero situato in prima linea sul mare a Marina di Pietrasanta, al limite sud di Forte dei Marmi.
L’operazione prevede la ristrutturazione integrale dell’hotel, che includerà:
- 42 camere distribuite su cinque piani
- Una SPA sul rooftop con terrazza panoramica
- Ristorante e bar
- Aree comuni completamente rinnovate
Il perimetro del progetto include inoltre due ville residenziali di alto livello: Villa Residencial e Villa Dependance, entrambe dotate di giardino privato, piscina e finiture di lusso.
Forte dei Marmi e la Versilia: lusso consolidato sulla costa toscana
L’asset si trova a pochi minuti a piedi dal centro di Forte dei Marmi, di fronte al Parco della Versiliana e con accesso diretto ad alcuni dei bagni più esclusivi della costa, come Twiga, Augustus o Principe Forte dei Marmi.
La Versilia, sulla costa toscana, combina ambiente naturale, spiagge, servizi di alto livello e vicinanza a destinazioni iconiche come Forte dei Marmi e Viareggio. È uno dei mercati più riconosciuti del turismo di lusso in Italia e un’area con forte domanda da parte di clienti e investitori internazionali.
Questa posizione fronte mare conferisce al progetto un posizionamento distintivo nel segmento alberghiero-residenziale premium.
Il gestore del progetto
Il gestore dell’operazione è Setha Group, società di investimento e sviluppo immobiliare con oltre dieci anni di esperienza nell’identificazione, acquisizione e sviluppo di aree brownfield nel Regno Unito e in Italia.
Il fondatore e amministratore, Manuel Alsoni, vanta una lunga esperienza nel settore, con oltre 20 progetti realizzati, un GDV (valore lordo di sviluppo) aggregato superiore a 1 miliardo di sterline e più di 1.000 unità consegnate tra Londra, il sud-est dell’Inghilterra e le principali città italiane.
Setha Group opera sia come promotore sia come investitore, mantenendo così un controllo diretto su progettazione, esecuzione e costi. Il gruppo dispone inoltre di esperienza attiva nella zona della Versilia, inclusa una ristrutturazione di ville di lusso attualmente in sviluppo in Via dell’Acqua 166, Forte dei Marmi, anch’essa in collaborazione con Urbanitae.
Un progetto con finanziamento senior e capitale già impegnato
Il promotore si impegna con un capitale complessivo di circa 3,01 milioni di euro, di cui circa 2,04 milioni già versati alla data di chiusura del finanziamento.
Il progetto beneficia inoltre di un finanziamento senior da parte di Solution Bank per un importo di 7,5 milioni di euro, di cui 5 milioni già concessi e 2,5 milioni, destinati a CapEx (lavori, attrezzature e miglioramenti), in fase finale di approvazione.
Il finanziamento junior complessivo ammonta a 8 milioni di euro, di cui:
- 3 milioni di euro saranno apportati dagli investitori Urbanitae
- 5 milioni di euro saranno apportati da investitori esterni
Che cos’è un prestito mezzanino?
L’investimento di Urbanitae è strutturato come un prestito mezzanino a tasso fisso.
Il debito mezzanino è una forma di finanziamento intermedia tra il debito senior e il capitale proprio: ha priorità di rimborso dopo il prestito bancario principale ma prima dell’equity dei soci. Per questa posizione subordinata, offre generalmente un rendimento superiore al debito senior.
Caratteristiche principali del prestito:
- Importo: fino a 3.000.000 €
- Tasso di interesse: 13,0% annuo semplice
- Rendimento totale: 26%
- Durata: 24 mesi
- Possibile estensione: ulteriori 12 mesi
- Interessi minimi: equivalenti a 9 mesi
- Pagamento di interessi e capitale: a scadenza
La parte del prestito destinata ai lavori sarà erogata tramite certificazioni mensili, soggette all’approvazione del project monitor.
Il rimborso anticipato totale è consentito in qualsiasi momento, con un rendimento minimo equivalente a 9 mesi di interessi.
Garanzie del prestito
Il prestito prevede un pacchetto di garanzie adeguato alla struttura mezzanina:
- Pegno di primo grado sul 100% delle quote della SPV
- Pegno di primo grado sui conti bancari della SPV
- Subordinazione dei finanziamenti soci e dei prestiti corporate concessi alla SPV
- Impegno del promotore a fornire equity aggiuntivo in caso di extra costi di costruzione
Inoltre, come in tutti i progetti di debito, è prevista la figura del project monitor, che controllerà le certificazioni, l’avanzamento dei lavori, eventuali scostamenti di tempi o costi e approverà le erogazioni mensili.
Strategia di uscita
L’uscita degli investitori Urbanitae è prevista tramite il rifinanziamento del prestito nel 2028, supportato da due leve principali:
- La vendita delle due ville residenziali
- La stabilizzazione dell’hotel tramite contratto di locazione con EGA Hospitality
La commercializzazione delle ville sarà gestita attraverso i canali diretti di Setha Group, con il supporto di broker locali specializzati nel segmento ultra-prime di Forte dei Marmi e Marina di Pietrasanta.
Perché investire nel progetto Arianna
Principali punti di forza del progetto:
- Terza operazione di Urbanitae in Italia e seconda nell’area di Forte dei Marmi
- Asset esclusivo fronte mare in una delle località più richieste del Mediterraneo
- Rendimento annuo del 13,0%, con minimo equivalente a 9 mesi di interessi
- Promotore con track record solido, oltre 20 progetti e GDV superiore a 1 miliardo di sterline
- Struttura di garanzie robusta, con pegni di primo grado e impegno del promotore
- Progetto misto alberghiero-residenziale, con uscita basata sulla vendita delle ville e sulla stabilizzazione dell’hotel
Calendario stimato
La durata stimata del progetto è di 24 mesi, con possibilità di estensione di ulteriori 12 mesi.
Principali tappe:
- Secondo trimestre 2026: erogazione del prestito per acquisizione e lavori
- Terzo trimestre 2026: avvio dei lavori dopo l’ottenimento del permesso di ampliamento volumetrico
- Secondo trimestre 2028: vendita delle due ville e primo rimborso parziale del prestito
- 2028: apertura dell’hotel e rifinanziamento del prestito mezzanino, con rimborso totale agli investitori Urbanitae
Una nuova operazione internazionale in un mercato prime
Il progetto Arianna rafforza la presenza internazionale di Urbanitae in Italia e amplia l’esposizione della piattaforma ad asset alberghiero-residenziali in località prime del Mediterraneo.
La combinazione di un asset fronte mare, una destinazione consolidata come Forte dei Marmi, un promotore con esperienza internazionale e una struttura di debito a rendimento fisso rende questa operazione un’opportunità unica all’interno dell’offerta di Urbanitae.
Hai dubbi? Puoi porli durante il webinar di mercoledì 29. Siamo inoltre disponibili via email all’indirizzo contacto@urbanitae.com o telefonicamente al numero (+34) 911 23 25 22.
Ricorda: il progetto Arianna si apre agli investimenti giovedì 30 aprile alle 16:00 (UTC+2).
